Tin tức

Dữ liệu do Bộ Tài chính Nhật Bản công bố vào thứ Tư cho thấy cán cân thương mại chưa điều chỉnh trong tháng 5 đã chuyển sang thâm hụt 378,6 tỷ yên. Các nhà phân tích trước đó dự báo thâm hụt là 547,6 tỷ yên. Kim ngạch nhập khẩu trong tháng 5 tăng 12,5% so với cùng kỳ năm ngoái, trong khi xuất khẩu tăng 17%. Sự gia tăng nhập khẩu chủ yếu nhờ kim ngạch nhập khẩu chất bán dẫn và sản phẩm điện tử tăng 55%, cùng với nhập khẩu thiết bị viễn thông tăng 48%. Cả khối lượng và giá dầu nhập khẩu đều giảm mạnh, điều này cho thấy trong bối cảnh chiến tranh Iran khiến eo biển Hormuz gần như bị phong tỏa, Nhật Bản - quốc gia thường phụ thuộc nhiều vào dầu mỏ Trung Đông - đã tìm được các nguồn năng lượng thay thế. Theo Bộ Thương mại, Nhật Bản dự kiến sẽ đảm bảo nguồn cung dầu ổn định cho đến hết tháng 3 năm 2028.

BlockBeats News, ngày 17 tháng 6, “Nhà đầu tư tóc bạc” Serenity đã chia sẻ lại báo cáo nghiên cứu mới nhất từ Mizuho Securities và bình luận rằng đợt bán tháo tập trung gần đây của các cổ phiếu khái niệm CPO hoàn toàn là thị trường bán quá mức một cách ngớ ngẩn. Báo cáo nghiên cứu của Mizuho chỉ ra rằng những lo ngại của thị trường về việc chậm trễ sản xuất hàng loạt Co-Packaged Optics (CPO) và sự chậm trễ trong triển khai 800V DC là không có cơ sở. Cả hai hướng công nghệ đều đang tiến triển đúng kế hoạch và dự kiến thời gian sản xuất hàng loạt sẽ được duy trì trong khoảng từ năm 2028 đến 2029. Được thúc đẩy bởi nhu cầu tăng mạnh đối với CPO switch Spectrum-X 3.2T của NVIDIA vào năm 2027, Mizuho đồng thời nâng dự báo sản lượng xuất xưởng Optical Engine (OE). Về định hướng công nghệ, Mizuho cho rằng InP DFB laser vẫn là hướng phát triển chủ đạo dài hạn cho CPO, cụ thể đề cập tới $SIVE như một bên được hưởng lợi liên quan. VCSEL và microLED hiện vẫn chưa được chứng thực đầy đủ trong các kịch bản kết nối nội giá kệ ngắn và giữa chip trên 1.6T trong ngắn hạn, nên khó có thể trở thành lựa chọn thay thế chính thống. Đối với việc triển khai các trung tâm dữ liệu 800VDC, dự kiến các lô hàng tăng trưởng sẽ bắt đầu vào năm 2027, với tỷ lệ thâm nhập sâu hơn vào năm 2028. Trước đó, Phó Chủ tịch Cấp cao phụ trách Mạng của NVIDIA cũng đã công khai phủ nhận bất kỳ sự chậm trễ nào đối với CPO switch Spectrum-X Ethernet, xác nhận rằng sản xuất hàng loạt và giao hàng cho khách hàng sẽ diễn ra đúng kế hoạch trong nửa cuối năm 2026.

Theo tin tức từ BlockBeats, ngày 17 tháng 6, "Warren Buffett tóc trắng" Serenity đã chia sẻ và bình luận về báo cáo nghiên cứu mới nhất của Mizuho Securities rằng, việc các cổ phiếu khái niệm CPO bị bán tháo hàng loạt gần đây hoàn toàn là một hành động giao dịch sai lầm ngu ngốc. Báo cáo nghiên cứu của Mizuho chỉ ra rằng, những lo ngại của thị trường về việc sản xuất hàng loạt đồng đóng gói quang học (CPO) bị trì hoãn và việc triển khai 800V DC bị chậm đều không có cơ sở, cả hai hướng công nghệ đều tiến triển theo lộ trình dự kiến, cửa sổ sản xuất hàng loạt dự kiến giữ nguyên vào năm 2028 đến 2029. Được thúc đẩy bởi nhu cầu mở rộng cho CPO switch (3.2T Spectrum-X) của NVIDIA vào năm 2027, Mizuho đồng thời điều chỉnh tăng dự báo lượng xuất xưởng Optical Engine (OE). Về mặt công nghệ, Mizuho cho rằng laser InP DFB vẫn là hướng chính lâu dài của CPO, đặc biệt chỉ ra $SIVE là đối tượng được hưởng lợi liên quan; VCSEL và microLED trong các kịch bản kết nối nội bộ rack ngắn và giữa các chip trên 1.6T vẫn chưa được xác minh đầy đủ, khó có thể trở thành sự thay thế chủ đạo trong ngắn hạn. Đối với triển khai trung tâm dữ liệu 800VDC, lượng xuất xưởng tăng thêm dự kiến bắt đầu từ năm 2027, và tỷ lệ thâm nhập sẽ tiếp tục tăng vào năm 2028. Trước đó, Phó Chủ tịch cấp cao bộ phận mạng của NVIDIA cũng đã công khai phủ nhận việc switch CPO Ethernet Spectrum-X bị chậm tiến độ, xác nhận rằng sản xuất hàng loạt và giao hàng cho khách hàng sẽ được xúc tiến đúng kế hoạch vào nửa cuối năm 2026.